Argentina está consolidando su posición como próximo gran proveedor regional de gas, mientras que aspira a desempeñar un papel destacado en el mercado mundial de gas natural licuado (GNL).
Respaldada por importantes reservas de gas no convencional, la producción del país podría alcanzar un máximo de 180 millones de pies cúbicos diarios (Mmcd) en 2040 en un escenario de base. El país tiene un potencial de hasta 270 Mmcd si desarrolla con éxito todos sus proyectos de exportación de GNL previstos, según el último informe de Wood Mackenzie “Argentina gas and power market outlook”.
“Con las exportaciones bolivianas a punto de concluir a finales de esta década, Argentina está estratégicamente posicionada para convertirse en el principal proveedor regional”, dijo Javier Toro, Senior Research Manager de Wood Mackenzie. “Al mismo tiempo, Argentina tiene una oportunidad real de establecerse como un exportador creíble de GNL en el escenario mundial.”
De acuerdo con el informe “Argentina gas and power market outlook” de Wood Mackenzie, yacimientos emblemáticos como Fortín de Piedra, Aguada Pichana Este y Oeste serán fundamentales para este crecimiento, apoyado por volúmenes adicionales de Sierra Chata y El Mangrullo para ampliar las oportunidades de exportación.
Argentina ya está interconectada mediante gasoductos con Chile, Uruguay y Bolivia. La reciente inversión del gasoducto del norte permitió a Argentina suministrar gas a Brasil a través de la infraestructura boliviana existente. Hacia el futuro, las exportaciones directas podrían ser posibles ampliando una conexión desde Uruguaiana a Porto Alegre y al sistema de transporte integrado de Brasil.
En cuanto al GNL, Argentina ha tomado la decisión final de inversión (FID) en una instalación flotante de licuefacción con una capacidad prevista de hasta 2,5 millones de toneladas anuales (Mtpa). El país también está evaluando una unidad adicional de 3,5 Mtpa en el marco del consorcio Southern Energy (Pan American Energy, Pampa, Harbour Energy, YPF y Golar).
Paralelamente, YPF ha firmado memorandos de acuerdo con Shell para un proyecto de 10 Mtpa y con ENI para una instalación de 12 Mtpa. Si todos estos proyectos siguen adelante, Argentina podría exportar hasta 28 Mtpa de GNL en 2035.
Producción nacional Caso Base vs Caso Alto (caso de exportación de GNL)
De acuerdo con Toro, “el potencial de Argentina como exportador es impresionante. Sin embargo, su realización requerirá más de 5,000 millones de dólares en inversiones en infraestructuras y potencialmente otros 5,000 millones para desarrollar plenamente sus objetivos de exportación de GNL. Esto en gran parte para ampliar la capacidad de los gasoductos".
Persisten los principales retos
A pesar de estas oportunidades, Argentina debe superar importantes obstáculos para desarrollar plenamente sus ambiciones de exportación. Como proveedor regional de oleoductos, el país tendrá que resolver los cuellos de botella de las infraestructuras invirtiendo en capacidad de transporte. Además, la fijación de precios competitivos será fundamental para garantizar la viabilidad de las exportaciones, mientras se gestionan eficazmente las fluctuaciones estacionales de los volúmenes disponibles.
Además, Argentina tendrá que estimular activamente nuevos mercados para desplazar a los combustibles fósiles existentes, garantizando al mismo tiempo un marco regulador predecible y estable para atraer inversiones de capital privado a largo plazo.
Para el desarrollo del GNL, Argentina necesita gasoductos dedicados a las instalaciones de licuefacción y una mayor capacidad de producción previa. “La estabilidad reglamentaria y las garantías de los inversores a través del marco RIGI serán vitales para asegurar la financiación”, añadió Toro. “Argentina también tendrá que competir con los suministros mundiales de GNL de menor coste, lo que requiere una estrategia comercial coherente”.
“Las cuestiones clave en las que profundiza Wood Mackenzie son si estas inversiones serán suficientes para satisfacer la demanda máxima de invierno, asegurando al mismo tiempo volúmenes de exportación firmes, y a qué niveles de precios estas exportaciones serán realmente viables”, dijo Toro.
