El éxito de la operación de envío de reservas de oro al exterior podría tener su parte negativa y entraron en la mira de los fondos de cobertura con los que Argentina tiene litigios en la corte internacional.
A principios de septiembre, el Banco Central de la República Argentina (BCRA) confirmó con éxito el traslado de parte de las reservas de oro del país entre las diferentes cuentas y explicó que dichas operaciones no alteran el volumen total de reservas que se mantienen equivalentes a aproximadamente US$ 4.981 millones.
Según anticipó en su cuenta de X, Sebastián Maril, director regional de Latam Advisors, Bainbridge Fund y Burford Capital presentaron documentos ante un tribunal de Nueva York exigiendo información sobre las transferencias de oro del banco central, argumentando que debería estar legalmente sujeto a embargo para pagar los fallos que ganaron.
Los dos fondos de cobertura “pidieron información a la jueza Loreta Preska sobre el Banco Central del país, con la intención de incautar las reservas de oro luego de que fueran enviadas al exterior”, señala el informe. “Los procedimientos de los fondos giran en torno al argumento de que el Banco Central de Argentina es un ‘alter ego’ del Estado, un término legal que significa que no constituye una entidad separada”.
El Fondo Bainbridge, con sede en Bahamas, ganó una demanda contra Argentina en 2023 por US$ 95 millones en títulos de deuda que fueron incumplidos en 2001. Bainbridge ha iniciado un proceso de descubrimiento en el tribunal de Preska en Nueva York. En una presentación escrita del 2 de octubre, el fondo solicitó información sobre las reservas de oro del país.
“La República había declarado anteriormente que las reservas de oro pertenecen únicamente al Banco Central y que no tenía información sobre las reservas más allá de la que el Banco Central hizo pública”, decía la carta de Bainbridge a Preska, según publica la nota de Facundo Iglesia en Buenos Aires Herald. Señalaba informes periodísticos recientes de que las reservas de oro habían sido transferidas al extranjero. Bainbridge añadió que la prensa estaba especulando con que las reservas se utilizarían como garantía para préstamos que permitirán al país pagar los vencimientos de deuda por US$ 4.400 millones que vencen en enero.
Burford Capital, el fondo de cobertura que ganó en 2023 una demanda por US$ 16.100 millones por la expropiación de la energética YPF , también ha iniciado un proceso de descubrimiento. Solicitó información sobre empresas estatales como Aerolíneas Argentinas, Banco Nación, ENARSA y ARSAT. En abril, pidieron que Preska les otorgara todas las acciones de YPF de Argentina como pago , así como información sobre el Banco Central.
En una nota publicada en Linkedin, Maril sostiene que "la preocupación central ahora se centra en la capacidad de negociación de Argentina y su capacidad para llegar a un acuerdo satisfactorio con los beneficiarios. La falta de reservas extranjeras del país, un mercado internacional de bonos cerrado y líneas de crédito limitadas de organismos multilaterales de crédito plantean desafíos sustanciales. Además, los compromisos de deuda inminentes y los pagos al FMI se suman a la complejidad".
Ernest Hoffman explica en Kitco que los analistas sugieren que el destino final de las reservas de oro es la sede del Banco de Pagos Internacionales (BPI) en Basilea, donde el país deposita desde hace años el oro perteneciente al BCRA. Se supone que todos los activos depositados en el BPI tienen “inmunidad soberana”, es decir, no están sujetos a pedidos de embargo o incautación.
La última encuesta internacional sobre reservas de oro de bancos centrales del World Gold Council, de 70 entidades, casi el 30% planean aumentar sus propias reservas de oro durante el próximo año. Esta visión favorable persiste a pesar de dos años consecutivos de compras récord por parte de los bancos centrales y de que el precio del oro alcanzó nuevos máximos históricos en 2024 .
