La mitad de Veladero, la mina de oro y plata de la canadiense Barrick Gold en San Juan, Argentina, ahora es china.
Las mesas de negociaciones, se confirmó la "alianza estratégica" de Barrick con Shandong Gold, la china que pujó con su coterranea Zijin Mining Group por compartir este negocio minero en la Argentina.
La rúbrica del acuerdo, por US$ 960 millones, significa para el holding presidido por John Thornton, la posibilidad de cerrar su deuda, que ascendía a US$ 2.000 millones al fin de 2016.
La operación vuelve a poner en lo más alto de la prensa a Veladero, cuyo sucesivos incidentes ambientales han situado a la mina en el lugar de la polémica. Con los nuevos socios y hasta donde se sabe con la misma gerencia, Veladero deberá afrontar el desafío de sanear su operación y recuperar una explotación ambiciosa.
El recientemente designado gerente Jorge Palmes había mencionado planes de 800 mil oz/año para este ejercicio, lo cual es de difícil cumplimiento después del último derrame en el Valle de Lixiviación y la posterior suspensión por la Justicia y las autoridades de San Juan.
Para los chinos de Shandong Gold, la entrad en Veladero y en abundante Indio Gold Belt es el logro de ingresar a los recursos minerales de la Argentina por una puerta grande.
LA NOTICIA, SEGÚN BARRICK
EL COMUNICADO
Barrick anunció que la firma de un acuerdo de cooperación estratégica con Shandong Gold Group la minera subterránea líder en china, con sede en Jinan, provincia de Shandong.
Como primer paso en la nueva asociación, Shandong adquirirá el 50 por ciento de la mina Veladero de Barrick en la provincia de San Juan, Argentina, por US$ 960 millones. Como segundo paso, Barrick y Shandong formarán un grupo de trabajo para explorar el desarrollo conjunto del depósito de Pascua-Lama. Como tercer paso, ambas compañías evaluarán las posibles inversiones adicionales en la altamente prospectiva El Indio Gold Belt en la frontera de Argentina y Chile, que alberga un conjunto de minas de oro de clase mundial y proyectos, incluyendo Veladero, Pascua-Lama, y Alturas.
“Nuestro objetivo es hacer de Barrick una empresa líder-del siglo XXI en cualquier industria en cualquier jurisdicción, lo que significa crear una relación distintiva, duradera y de confianza con China y mejores empresas de China. Este acuerdo nos mueve por ese camino. Shandong es un socio ideal para ayudar a desbloquear la riqueza mineral sin explotar de la Franja El Indio en el largo plazo, mientras se trabaja con nosotros para generar más valor de la mina Veladero “, dijo el presidente ejecutivo de Barrick, John L. Thornton. “Esperamos con interés trabajar en asociación con Shandong de manera que puedan aportar valor añadido para nuestros respectivos propietarios, y nuestros socios del gobierno y de la comunidad en la provincia de San Juan.”
“Nuestro objetivo es construir una relación a largo plazo con Barrick, y este acuerdo encapsula exactamente lo que queríamos lograr”, dijo el presidente de Shandong Chen Yumin. “En esta economía global, es más importante que nunca para encontrar socios internacionales con una visión común para el desarrollo de minas y la generación de prosperidad de una manera ambiental y socialmente responsable. Estamos muy contentos de entrar en la industria minera dinámica de Argentina en asociación con Barrick en Veladero, mientras que la exploración de otras oportunidades en uno de los distritos más para prospección de minerales en el mundo “.
Tras la finalización de la transacción, la mina Veladero será supervisado por una Joint Venture Board que consta de tres candidatos designados por cada empresa. Con el fin de garantizar la continuidad de las operaciones, ambas compañías tienen la intención de mantener el actual equipo de administración de la mina después del cierre de la transacción.
Las ganancias de la transacción serán utilizados para reducir deuda y para las inversiones en nuestro negocio crezca flujo de caja libre por acción.
La transacción se espera que finalice a finales del segundo trimestre de 2017, y está sujeta a las aprobaciones regulatorias y otras, incluyendo Shandong Gold Mining.
Shandong Gold Group, titular directa e indirecta del 56 por ciento de las acciones en circulación de oro de Shandong, se ha comprometido de forma irrevocable a votar a favor de la transacción propuesta.
La transacción ha recibido la aprobación de la Comisión Nacional de Desarrollo y Reforma de China (NDRC), y los activos Comisión de Supervisión y Administración de Activos Estatales (SASAC) de la provincia de Shandong. Las solicitudes de aprobación por parte de otras autoridades reguladoras chinas, incluyendo el Ministerio de Comercio (Ministerio de Comercio) y seguros (Administración Estatal de Divisas), están en marcha.
Shandong tiene compromisos de financiación en su lugar por el valor total de la transacción.
El acuerdo de cooperación estratégica con Shandong es consistente con la estrategia de Barrick para desarrollar asociaciones de profundidad con el potencial de crear valor a largo plazo para los propietarios de la compañía, así como nuestros socios de la comunidad y del gobierno.
Barrick y Shandong comenzaron a desarrollar una asociación de este tipo en abril de 2016 con una reunión entre los presidentes de las dos compañías. En el año desde entonces, hemos participado ampliamente para comprender los valores respectivos de cada uno, las prioridades estratégicas, y las capacidades operativas. equipos multifuncionales de alta dirección y han participado en múltiples visitas al sitio conjunta a las operaciones de Barrick y Shandong en Argentina, Canadá y China. Dado el compromiso de ambas empresas con la innovación en el sector minero, hemos establecido un canal para compartir ideas sobre el uso de la tecnología y la digitalización para lograr cambios graduales en la eficiencia, la seguridad y el cuidado del medio ambiente. El equipo de Barrick está dirigido por el director de innovación Michelle Ash. El equipo de Shandong está dirigido por el Administrador General Adjunto de Tecnología Cui Lun.
En virtud del Acuerdo, Barrick y Shandong aprovecharán sus respectivos puntos fuertes para optimizar y aumentar el valor de la mina Veladero, en línea con el primer paso de la asociación. Como segundo paso, Shandong trabajará con Barrick para explorar el potencial de invertir y desarrollar conjuntamente el depósito de Pascua-Lama. Para avanzar en esto, Shandong integrará un equipo de ingenieros de minas subterráneas y especialistas en desarrollo de proyectos con el equipo de proyecto Pascua-Lama de Barrick.
Como tercer paso, las compañías también han acordado trabajar juntos para explorar oportunidades de inversión y desarrollo adicionales en El Indio Gold Belt, incluyendo el proyecto Alturas, además de otras oportunidades globales.
Como complemento de la experiencia operativa de Barrick y experiencia en la región, Shandong proporcionará acceso a la ingeniería esencial interno, la construcción, la minería y la experiencia, con un enfoque particular en la minería subterránea, así como el acceso al capital y equipo.
CIBC World Markets Inc. está actuando como asesor financiero de Barrick. Davies Ward Phillips y Vineberg LLP está actuando como asesor legal de Barrick.
